Innehållsförteckning:
Anställda förmånsplaner fil IRS Form 5500 för att rapportera sitt ekonomiska tillstånd och investeringar till regeringen. Direct Filing Entities (DFE) använder även formuläret. DFE är investeringsarrangemang - till exempel specialiserade förtroende - som hanterar pengar från flera planer. DFEs filar egna Form 5500, varför de är identifierade som direkta filers.
Varför använd 5500
Den federala lagen om inrättande av arbetstagares pensionsinkomst fastställer miniminormer för arbetsplatformsplaner som pensioner, hälsoplaner och 401 (k) konton. U.S. Department of Labor övervakar ERISA-täckta planer, som måste lägga fram en årsrapport för avdelningen. 5500 är utformad för att tjäna ett dubbelt syfte. Det ger finansiell information till IRS, men planer och DREs kan också använda den för att uppfylla DOL: s årliga rapporteringskrav.
Master Trust
Ett förtroendeinvesteringskonto är ett exempel på en DRE. En typ av förtroende förvaltar tillgångarna i flera olika planer, alla sponsrade av en enda arbetsgivare. Den andra typen innehar planfonder från en enda grupp av arbetsgivare under gemensam kontroll. En bank eller annat reglerat finansiellt institut, inte en värdepappersmäklare, måste fungera som förtroendets förvaringsinstitut. Ett mästerskap kan innehålla flera investeringskonton. Förvaltningsplanen för förmånsplanen måste ange en 5500 för varje förtroendeinvesteringskonto för huvudförvaltningen som planen deltar i.
Andra DFEs
Ett gemensamt / kollektivt förtroende är ett investeringsarrangemang som underhålls av en bank eller liknande företag. Ett samlat separat konto är ett arrangemang som drivs av ett försäkringsbolag. CCT och PSA behöver inte fila en 5500, men de kan välja att göra det. Alla DFE-investeringsarrangemang som inte är en CCT eller PSA är en 103-12 investeringsenhet. Arkivering är valfri för dessa enheter också. Den sista typen av DFE är ett gruppförsäkringsavtal, en försäkringsplan som ger fördelar till arbetstagare hos två eller flera oförbundna arbetsgivare. En GIA måste fila en 5500.
Vad de filar
DFE-filer som fyller i grundläggande Form 5500, måste också fila 5500 Schedule D. En DFE använder Schema D för att lista alla förmånsplaner som investerar i företaget och företaget som sponsrar varje plan. Om DFE investerar pengar med andra DFE, listar det de andra enheterna och det belopp som det har investerat i dem. Om en CCT, PSA eller 103-12 väljer att skicka en Form 5500, minskar den mängd pappersarbete de planer som investerar i dem måste fila.