Innehållsförteckning:
Inheriting från ett förtroende kan låta som en dröm som går i uppfyllelse, men det är inte utan skattemässiga konsekvenser. Om din kära morbror dör och lämnar dig 50 000 dollar i hans vilja, anser Internal Revenue Service inte denna inkomst och du behöver inte betala skatt på kontanterna. Denna grundläggande regel kan ändras om du arv från ett förtroende istället.
Tillitens skattskyldighet
En förtroende är en juridisk enhet som inrättats för att hålla någons pengar och tillgångar och överlåta dem till förmånstagare efter hans död utan att det behövs probat. Det finns två grundläggande typer av förtroende - återkallelig och oåterkallelig. Skattemässigt skiljer sig de mest från bidragsgivarens död. Efter döden, när mottagare börjar arva, behandlar IRS dem i stort sett samma. Intäkter som genereras av eller förvärvas från tillgångar som innehas i förtroendet är skattepliktiga till förtroendet.
Obligatoriska fördelningar
Allt förändras när ett förtroende ger utdelningar till sina mottagare. Om fördelningen är nödvändig - som när förtroendets bildningsdokument säger att inkomster måste fördelas till mottagare - det här skiftar skattetrycket till mottagarna. Förtroendet måste utfärda ett formulär K-1 i slutet av året, vilket visar det totala beloppet de erhållit, och det beloppet är beskattningsbar inkomst på varje mottagarens individuella avkastning. Förtroendet betalar skatt endast på inkomst som inte distribueras till mottagare.
Lita på avdrag
IRS har skyddsåtgärder på plats för att säkerställa att förtroende och deras förmånstagare inte båda betalar skatt på samma inkomst. Förtroende tar avdrag på sina avkastningar för alla inkomster som distribueras och flyttas till mottagare och rapporteras på Forms K-1.
Diskretionära fördelningar
Inte alla förtroende ställer specifika villkor för utdelningar till mottagare. Om förvaltaren har kontroll över utdelningarna - kan han bestämma när och om mottagarna får pengar och hur mycket - dessa utdelningar anses diskretionär. Förtroendet kan inte skifta skatteansvar för dessa utdelningar till mottagarna. Det kan inte utfärda formulär K-1 eller ta avdrag för de fördelade beloppen. Förtroendet betalar skatt på denna inkomst, även om det distribueras till mottagarna. Om du är mottagare av en förtroende och du inte är säker på om distributionen var diskret eller obligatorisk, kontakta en advokat eller skattesekreterare - det kan göra en stor skillnad på din avkastning.