Innehållsförteckning:
- Vad är Mortgage Insurance?
- Hur mycket kostar hypoteksförsäkring?
- När är Mortgage Insurance Premium Kvalificerad för borttagning?
En av fördelarna med att ta ut en FHA-hypotekslån är att det inte kräver en standard 20 procent nedbetalning som krävs för att kvalificera sig för en vanlig hypotekslån. Detta gör det möjligt för många låntagare att uppnå drömmen om bostadsägande tidigare utan att behöva vänta tills de kan spara det stora beloppet för betalningen. Avvägningen för den låga betalningen är månatlig inteckning försäkring (MI) som kan kosta hundratals dollar i månaden. Så småningom söker många låntagare sig efter ett sätt att släppa MI-premien från deras månatliga hypotekslån.
Vad är Mortgage Insurance?
Konventionella lån kräver en 20 procent nedbetalning för att kompensera långivarens risk vid finansiering av en inteckning. Med ett konventionellt lån garanterar långivaren endast ett maximalt lånebelopp på 80 procent av köpeskillingen. Med ett statslån som en FHA-hypotekslån kräver långivare bara en 3,5 procent nedbetalning, vilket ökar lånegarantin till ett maximalt lånebelopp på 97,5 procent av köpeskillingen. För att försäkra sig mot potentiella förluster kräver FHA-lån en månatlig hypotekslånsförsäkring som är separat från husejareförsäkring. Detta sätts in eller rullas in i den månatliga lånebetalningen. Låntagaren betalar månadslånsförsäkring till långivaren, som sedan vidarebefordrar den till U.S. Department of Housing and Urban Development, byrån som försäkrar FHA-hypotekslånet.
Hur mycket kostar hypoteksförsäkring?
Vid inledandet av en FHA-hypotekslån finns det en uppskovsavgift på 1,75 procent baserat på det totala lånebeloppet. Detta är premien som täcker lånets första 12 månader och det måste finansieras i lånet eller betalt kontant vid stängning. Den första månatliga hypotekslånsavgiften betalas med den första hypotekslånsbetalningen och beräknas med en fast ränta som fastställts av U.S. Department of Housing and Urban Development. Från 2018 är räntan 0,85 procent av lånebeloppet.
När är Mortgage Insurance Premium Kvalificerad för borttagning?
Från och med januari 2018 krävs hypotekslån för livet för ett FHA-lån. Det enda sättet att sluta MI-skyldigheten är att betala hela lånet antingen genom att refinansiera till en vanlig hypotekslån eller genom att göra det slutliga lånet. Det finns en proposition som föreslås i kongressen kallad "Making FHA More Affordable Act of 2017" som föreslår att återvända till den politik som var på plats före januari 2013-förändringen. Vid den tidpunkten fanns det ytterligare tre sätt att avsluta inteckningspensionsförsäkringen, enligt Consumer Financial Protection Bureau. Betalningen kan tas bort när ditt lån har nått halvvägs - för ett 30-årigt inteckning som skulle vara efter 15 års betalningar. Eller du kan lämna in en bedömning som visar att ditt hemvärde hade ökat med 22 procent. Och för det sista skulle premien sluta på egen hand baserat på ett datum som långivaren hade lämnat under undertecknandet av stängningsdokumenten. I samtliga fall av tidigt uppsägning av hypotekslånsförsäkring måste lånet ha betalats enligt överenskommelse och för närvarande i god ställning med långivaren.
Om den här föreslagna propositionen slutligen passerar kongressen och är undertecknad i lag, kommer dessa alternativ återigen att finnas tillgängliga för kvalificerade låntagare som vill ta bort sina hypotekslåns försäkringspremier. Fram till dess, refinansiering till en vanlig hypotekslån eller betalning av din FHA-hypotekslån i sin helhet är de enda sätten att ta bort hypotekslånsförsäkringar.