Hur man lånar från SEP-IRA

Internal Revenue Service (IRS) tillåter dig inte att låna pengar från ditt förenklade anställda pensionskassan (SEP IRA) eller att använda det som lånegaranti. IRS tillåter dig dock att rulla pengar från din SEP IRA till en annan kvalificerad pensionsplan. Du tilldelas 60 dagar för att slutföra överföringen. Vad du gör med pengarna under den tiden är upp till dig. Men korrekt slutföra övergången, annars kommer du att hamstring ditt pensionskonto och eventuellt är skyldiga betydande påföljder.

Genomfört korrekt har en övergång ingen skattekonsekvenser.

Steg

Dra ut pengar från din SEP IRA genom att fylla i lämpliga formulär från den finansiella institutionen som har förvaring av ditt konto. Ange ditt kontonummer, namn, adress, personnummer och hur du vill att pengarna betalas ut till dig. De flesta finansinstitut kan direkt deponera det på ditt bankkonto eller utfärda en check.

Steg

Sätt pengarna du får mot vad som helst du behöver. IRS kräver inte att du dokumenterar hur pengarna användes mellan den tid du tar emot den och den tid du omförde den.

Steg

Inbetala pengarna till ett skatteavdragspensionskonto inom 60 dagar. Du kan sätta tillbaka pengarna på samma konto eller till ett annat skatteavdrag, till exempel en traditionell IRA.

Steg

Använd IRS-formuläret 1040 eller 1040A för att rapportera övergången som en icke-betalningsbar fördelning. Från och med 2010 rapporteras beloppet på linje 11a i form 1040A eller linje 15a med blankett 1040. Skriv "Rollover" bredvid mängden.