Innehållsförteckning:
Federal Housing Administration har hjälpt amerikanerna att få överkomliga bostadslån sedan starten 1934. FHA skyddar långivare genom att ersätta dem i händelse av homeowner-standard, vilket gör dem mer villiga att låna ut till personer med mindre än perfekt kredit. Det är en byrå inom Institutionen för bostäder och stadsutveckling (HUD) som samlar in data, inklusive genomsnittliga kreditpoäng, för sina låntagare. Den genomsnittliga FICO-poängen för FHA-refinansieringar och inköp har ökat under åren.
Det grundläggande
FHA har ett tvåstegs kreditvärdessystem för att försäkra sig om lån. Förskottslån kräver en minsta betalning på 3,5 procent medan andrahandslån kräver minst 10 procent. Den första nivån inkluderar de med FICO-poäng på 580 eller högre, medan den andra nivån inkluderar de mellan 500 och 579. FHA försäkrar inte lån med något under 500. Minsta nackdelen är baserad på den minsta av de genomsnittliga kreditpoängen för alla låntagare. Till exempel måste en låntagare med en tri-fusionerad FICO-rapport med en mittpoäng på 753 och en medlöner med en mittpoäng på 570, göra minst 10 procent nedbetalning.
Data
Enligt en 2011 FHA outlook-diagram av HUD är den genomsnittliga FICO-poängen för enfamiljshusinköp i januari 703, en ökning från 702 i december 2010. Den genomsnittliga kreditvärderingen på enfamiljebolåns refinansiering via FHA är 707, upp från 705 i december 2010. HUD konstaterar i oktober 2010 att "för första gången uppgick den genomsnittliga FICO-poängen för försäkrade fall till 700-nivån - faktiskt 702." Medelvärdet fortsatte att öka något under de kommande månaderna för både köp och refinansieringstransaktioner, enligt HUD-data.
överväganden
Manuell försäkringsteknik tjänar som en bättre avskräckande för inteckningssvindel än automatiserade försäkringssystem gör enligt Housing Wire. Känd som digital underwriting används processen för att analysera låntagarnas kreditkriterier med elektroniska program, av FHA och vanliga hypotekslån. FHA: s metod, teknik som är öppen för godkända långivare (TOTAL), hade en bedrägerifrekvens på 3,76 procent av en pool på 20 000 FHA-lån som används för heminköp från 2009 och 2010. Den genomsnittliga FICO-poängen för bedrägliga lån var 711.
Expert Insight
FHA minskade FICO-poänggapet mellan sina utmärkta och rimliga lån under 2010, enligt Housing Wire. Bolånets kvalitetskontrollföretag som levererade data, Quality Mortgage Service, rapporterar att den genomsnittliga FICO-poängen för FHA-försäkrade inteckningar som rankades "utmärkt" var 665 och 603 för "rättvisa" lån. Denna 62-punktsavstånd föll till en 19-punktsskillnad fyra år senare. Uppgifterna visar utmärkta lån i slutet av 2010 med genomsnittliga värden på 707, medan rättvisa lån hade en poäng på 688. "Det här är goda nyheter för investerare på grund av det ökade antalet lån som går för värdepapperisering", säger en kvalitetshypotekstjänsteman.